15 家险企偿付能力“亮红灯”：风险综合评级 C 级 12 家、D 级 3 家

每经记者 涂颖浩 每经编辑 廖丹

近期，《每日经济新闻》记者注意到，根据保险公司披露的二季度偿付能力报告，保险公司最近一期风险综合评级显示，C 级 12 家、D 级 3 家。这也意味着，这 15 家险企偿付能力不达标。

(资料图片仅供参考)

险企综合评级是衡量保险公司偿付能力的重要指标。按照《保险公司偿付能力管理规定》，保险公司需满足核心偿付能力充足率不低于 50%，综合偿付能力充足率不低于 100%，风险综合评级在 B 级及以上，才属于达标机构。

三家险企风险综合评级为 D

最新一期风险综合评级结果显示，安心财险、三峡人寿、北大方正人寿三家公司为 D，此外，截至 2023 年第二季度末，三家公司的综合偿付能力充足率均不足 100%，定量和定性指标均不符合监管要求。

自 2020 年第四季度起，安心财险其偿付能力充足率降至负数，其风险综合评级结果也降至 D 类。由于偿付能力严重不足，2021 年 1 月，该公司已被监管部门责令停止接受车险新业务，董监高薪酬也遭到限制。

安心财险在 2023 年第二季度偿付能力报告中称，公司目前主要面临偿付能力严重不足，短期健康险、车险等主要业务停滞，流动性压力较大等风险。截至 2023 年第二季度末，公司核心及综合偿付能力充足率为 -1019.21%，偿付能力严重不足。" 当前，公司高度重视并全力推进增资工作，以期尽快实现实质性进展。" 安心财险在报告中称。

三峡人寿最新一季度风险综合评级结果由此前的 C 降至 D。三峡人寿表示，公司目前面临的主要风险是偿付能力承压以及相关的战略和可资本化的风险。公司正在持续推进偿付能力改善工作，保障公司的长远健康发展。截至 2023 年第二季度末，三峡人寿的综合偿付能力充足率为 75.13%。

2022 年四季度，北大方正人寿风险综合评级结果由此前的 B 降至 D。截至 2023 年第二季度末，公司综合偿付能力充足率为 39.53%，核心偿付能力充足率为 19.77%。北大方正人寿在报告中称，偿付能力不达标的主要原因是与方正集团关联债权大幅减值。目前公司正在积极协调三方股东，推动增资事宜，预计三季度末增资后综合偿付能力充足率将高于 120%。

除此之外，还有多家保险公司尚未发布偿付能力报告，也有保险公司的报告中未披露风险综合评级结果。

根据国家金融监督管理总局披露的上半年数据，目前，保险业综合偿付能力充足率 190.3%，保持在合理区间。

从偿付能力充足率指标看，以下公司偿付能力充足率均超过 100%，符合监管要求，不过由于最新一季度的风险评级结果为 C，仍为偿付能力不达标公司。具体而言，包括富德财险、安华农险、珠峰财险、前海财险、都邦财险、渤海财险、华安财险 7 家财险公司，以及华汇人寿、幸福人寿、合众人寿、渤海人寿、长生人寿 5 家寿险公司。

多家公司在报告中称，风险综合评级为 C 类的主要风险状况是公司治理问题。富德财险在报告中称，公司 2023 年 1 季度风险综合评级为 C 类的主要奉献状况包括公司治理问题突出。在改进措施方面，富德财险已完成《公司章程》修订并获得监管部门的批复同意，下一步将选举确定新的董事长与总经理，规范 " 三会一层 " 的运作。安华农险也表示，根据监管部门的整改要求，公司正积极推进有关整改工作，已取得实质进展。

此外，合众人寿称，偿付能力风险综合评级为 C 主要原因为操作风险较大，公司按照既定整改方案将逐步推进相关整改工作。

长生人寿表示，目前其正处于股权转让阶段，受此消息的影响，公司从机构到总部层面的员工稳定性均出现了不同程度的波动，员工稳定性下降对公司运营也造成了的一定影响，从而部分操作风险指标有所下降，最终触发风险综合评级下降。

华汇人寿在报告中称，因公司治理相关问题整改工作尚未完成，监管部门认为公司操作风险较大，风险综合评级结果由 B 类降为 C 类。

都邦财险风险评级则由 D 上升至 C。其在报告中称，评级结果为 C 主要是经营情况不佳，盈利能力下降，偿付能力充足率处于较低水平，公司治理等操作风险方面存在一定问题所致。

珠峰财险表示，根据监管部门关于《风险综合评级 ( IRR ) 结果的通报》，风险主要体现在可资本化风险的偿付能力充足率降低、内源性资本不足，以及难以资本化风险中的操作风险、战略风险、流动性风险和声誉风险方面。公司对风险综合评级结果通报，提出针对性整改措施。在可资本化风险方面，通过强化算账经营和推动增资扩股两方面，提升偿付能力充足率。

对于偿付能力不达标的保险公司，北京排排网保险代理有限公司总经理杨帆表示，保险公司会按照监管的要求进行一系列整改，比如不允许开发新业务，停售产品或调整产品投保政策，直至偿付能力达标。在监管之下，目前对保险消费者理赔不会有太大影响。

偿二代二期规则也会影响评级

《每日经济新闻》记者还注意到，也有中小险企在报告中提出偿二代二期规则对风险综合评级的影响。

都邦财险在最新的偿付能力报告中称，偿二代二期规则影响公司风险综合评级大幅下降，一是规则中调整了综合评级的评分标准，对公司影响较大的是可资本化风险单项的占比，二是对公司治理条线提出更高的要求，三是大部分指标调整为根据本公司在行业中的排名进行评分。

渤海财险偿付能力充足率处于较低水平，持续被评为 C 级。为提升公司偿付能力充足率，渤海财险一方面积极推进资本补充工作，建立长效资本补充机制；另一方面，大力调整业务结构，加快出清亏损业务，严控产品线直接成本率和非销售成本等，提升资本内生动力。

近日，中国保险行业协会财会专委会向业内征求偿二代二期规则执行难点，并建议监管机构在保险公司上市、发行资本补充债、永续债等的审批方面给予更多支持。

据悉，偿二代二期规则在执行过程中遇到的难点包括：保险公司外源资本补充的需求提高然而受限较多；偿二代二期规则下核心偿付能力充足率降低过快；相互保险组织在资本补充形式及规模方面劣势较大；财产险巨灾风险最低资本快速上升；保险公司季度快报的截止时间较紧等。

封面图片来源：视觉中国 -VCG41165658113